連結財務諸表入門　無料メール講座全３回

無料メールセミナー

　☆　連結財務諸表の入門　（全３回）　☆　　第１回

（注）財務諸表の入門知識を前提としています。
　　　よかったら、「財務諸表イロハのイ」を、合わせてどうぞ！
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　　　　　　　テーマ「単独決算の欠点と連結財務諸表の役割」

　こんにちは。

　柴山会計ラーニング株式会社の柴山です。

　今日から３回（３日間）、連結財務諸表の入門と題して、無料メールセミナーを行います。
　現代会計の必須知識、連結財務諸表の入り口を、一緒にのぞいていきましょう！！

１．Ａ社の単独決算のばあい　一見、業績はよさそうだけど...?

　まずは、つぎの、Ａ社の単独決算を見てみます。

　　　　　Ａ社の単独Ｂ／Ｓ　（億円）　　　Ａ社の単独Ｐ／Ｌ（億円）
　―――――――――――――――――　　　―――――――――――
　現金預金　２００｜借 入 金　６００　　　売　　上　　高　７００
　売上債権　４０５｜資 本 金　４００　　　売　上　原　価　４００
　棚卸資産　　９５｜利益剰余金２００　　　販売費・管理費　１００
　建　　物　２００｜　　　　／　　　　　　　　　　　　　――――
　Ｂ社株式　３００｜　　　／　　　　　　　当 期 純 利 益　２００
　　　　　――――｜　　　―――――　　　　　　　　　　＝＝＝＝
　資　　産１２００｜負債資本１２００　
　　　　　＝＝＝＝　　　　　＝＝＝＝

　※売上債権　：売上代金の未回収分です。
　　利益剰余金：決算日現在における、Ａ社の利益の蓄積額です。
　　これが、配当の財源となります。

　【図示】Ａ社の営業の状況（単位：億円）

　　　　　　――Ａ　　　社――　
　　　　　｜　　　　　　　　　｜　（売 上 高７００）
　　外部→→（仕入原価４９５）→→　売上原価４００　Ｂ社へ
　　　　　｜　　　　　　↓　　｜　　　　　　―――
　　　　　｜　棚卸資産　９５　｜　　粗利益（３００）
　　　　　｜　（在庫）　　　　｜　　　　　　
　　　　　　―――――――――

　上記を見ると、Ａ社は当期純利益として、２００億円を稼ぎ、その結
果、Ｂ／Ｓの利益剰余金が、同額の２００億円として留保されています。

　なお、通常は、利益剰余金というのは、前年までの利益と当期純利益
の合計ですから、Ｐ／Ｌの当期純利益よりも多いものですが、本事例で
は、たまたま前年までの利益が０円だったと、解釈してください。

　さて、話を元に戻します。

　もし、Ａ社の上記決算を見たら、Ａ社の株を買いたくなる投資家がい
るかも知れません。

　また、Ａ社にお金を貸す立場でも、利益を２００億円も稼ぐ会社なの
だから、それなりの信用があると思いますよね。

　しかし、です。

　ここで、Ａ社の単独Ｂ／Ｓの借方（左側）にある「Ｂ社株式」勘定に
注目してみると、ちょっと、話は複雑になってきます。

　＜Ａ社と、その支配下にあるグループ＞

　　　　　　　　　　　　　Ａ社（親会社）

　　　　　　　　　　　　　　　｜
　　　　　　　　　　　　　支配｜　
　　　　　　　　　　　　　　　↓

　　　　　　　　　　　　　Ｂ社（子会社）

　※Ａ社は、Ｂ社の発行済み株式をすべて（１００％）所有していると
　　します。

　このように、Ａ社は、Ｂ社の株主として、完全にＢ社を支配化において
います。

　つまり、Ｂ社の経営方針は、全面的にＡ社の思うがままとなっています。

　では、次に、Ｂ社の単独財務諸表を見てみましょう。

　　　　　Ｂ社の単独Ｂ／Ｓ　（億円）　　　Ｂ社の単独Ｐ／Ｌ（億円）
　―――――――――――――――――　　　―――――――――――
　現金預金　　　０｜仕入債務　４０５　　　売　　上　　高　　　０
　棚卸資産　７００｜資 本 金　３００　　　売　上　原　価　　　０
　　　　　／　　　｜利益剰余金▲　５　　　販売費・管理費　　　５
　　　　　――――｜　　　　　―――　　　　　　　　　　――――
　　　　　　７００｜　　　　　７００　　　当 期 純 利 益　▲　５
　　　　　　＝＝＝　　　　　　＝＝＝　　　　　　　　　　＝＝＝＝

　※仕入債務　：商品の仕入代金の、未払分です。

　あれあれ？

　Ｂ社は、なんと赤字決算ですね。

　しかも、棚卸資産（商品在庫）７００億円というのは、いかにも異様です。

　どうもこれは、グループ関係を利用した、利益操作の匂いがしますね。

２．Ａ社とＢ社の財務諸表を連結してみましょう。

　　　　　Å社の連結Ｂ／Ｓ　（億円）　　　Ａ社の単独Ｐ／Ｌ（億円）
　―――――――――――――――――　　　―――――――――――
　現金預金　２００｜借 入 金　６００　　　売　　上　　高　　　０
　売上債権　　　０｜資 本 金　４００　　　売　上　原　価　　　０
　棚卸資産　４９５｜利益　　　　　　　　　販売費・管理費　１０５
　建　　物　２００｜剰余金　▲１０５　　　　　　　　　　――――
　　　　　――――｜　　　　――――　　　当 期 純 利 益▲１０５
　資　　産　８９５｜負債資本　８９５　　　　　　　　　　＝＝＝＝
　　　　　＝＝＝＝　　　　　＝＝＝＝

　な、なんと！

　Ａ社の連結業績は、「１０５億円の赤字！！」だったんですね！

　しかも、在庫が４９５億円？
　Ａ社単独決算が９５億円だったことを考えると、「超激増！！」

　もう、何を信じてよいことやら。。。（ちょっとおおげさでした？）

　どうして、こんなことに？

　
　種明かし＆連結財務諸表の作成プロセスは、第２回をお楽しみに！

　それまで、ご自身でも考えてみて下さい。

　その、悩む過程が、あなたの知識のこやしになるのです。
　（ここは、とっても大事ですから、覚えておいてくださいね）

３．連結財務諸表の役割

　連結財務諸表は、「親会社を中心とする企業グループ」を、あたかも
一つの会社のように取扱い、企業グループ単位で、各社の財務諸表を
合算・調整したものです。

　　Ａ社の財務諸表　＋　Ｂ社の財務諸表　±　調整
　　＝Ａ社グループの連結財務諸表

　連結財務諸表を作成する目的は、次のようなポイントを、親会社の業
績判断に反映させることにあります。

　（１）子会社を利用した、利益操作による業績水増しの影響を除去

　（２）投資先の子会社のうち、グループに貢献している子会社の業績
　　　　（グループ経営のプラス面）

　（３）投資先の子会社のうち、グループの足を引っ張っている子会社
　　　　の業績（グループ経営のマイナス面）

　（４）投資先の子会社の資本効率（不良債権の有無、過剰在庫など）
　　　　が、グループ全体の投資効率を上げているか下げているか

　（５）投資先の子会社のキャッシュ・フローが、グループ全体の資金
　　　　循環に貢献しているか否か

　。。。とまあ、ざっとあげただけでも、これだけの意義があります。

　現在の会計制度では、証券取引所などに上場している企業その他の
株式公開企業では、連結財務諸表の開示が義務付けられています。

　また、日経新聞の企業財務に関する記事は、だいたいが連結ベースの
指標です。

　世の経済は、「連結主導型」になってきていますので、この流れを、
ぜひともつかんでください。

　なお、連結財務諸表の種類としては以下のようなものがありますので、
ご参考になさってください。

　　・連結貸借対照表

　　・連結損益計算書

　　・連結株主資本等：期首から期末までの、一年間における純資産
　　　変動計算書　　　の各項目における変動の内訳を説明する表
　　　※純資産：自己資本（資産と負債の差額）

　　・連結キャッシュ・フロー計算書

　　・連結附属明細表